租赁融资折扣
许多公司和个人的收入中很大一部分来自其不动产出租所得。这些人的融资需求与大多数人口不同。因此，为了满足他们的需求，创建了特殊的金融产品，如租赁融资折扣。本文将介绍这种独特的金融产品的特点、优势和应用，即租赁融资折扣。
什么是租赁融资折扣？
租赁融资折扣类似于保理。租赁款项被视为其他公司欠出租人的账单。这些金额被认为是未来将收到的付款。因此，银行会扣除资金的时间价值，并在租赁融资折扣被使用时支付余额给出租人。
这意味着，仅在下个月到期的租金损失相对较小，而远期的租金则会有较大的损失。时间价值的概念在此类计算中适用。
此外，租赁款项不是由物业而是由物业预期产生的租金现金流作为担保。因此，租赁融资协议必须由三方签署。借款人和贷款人签订通常的协议。租户也需与银行签署协议，并且一旦此类协议生效，租户需要向银行而不是出租人支付租金。
租赁融资折扣的前提条件
并非所有出租房产的人都可以进入租赁融资折扣协议。只有在满足以下前提条件的情况下，才能进入此类协议。
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企业租户：银行使用未来的现金流量作为抵押，以提前提供一笔贷款。因此，租赁融资贷款的价值取决于未来现金流量的确定性。因此，银行有责任确保租户在财务上能够履行对银行的义务。由于公司是公开交易的实体，关于它们的信息很容易获得。这使得银行能够判断未来的付款是否有可能。因此，银行只对拥有良好信用评级的知名公司的租赁款项进行贴现。如果个人“A”与“个人B”签订协议并前往银行贴现这些应收账款，银行将拒绝这样做，因为与公司相比，“个人B”的信誉未知且难以评估。
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长期租赁：其次，银行贷款的期限通常在5到7年之间。银行不会发放短期租赁融资贷款。因此，银行希望租赁协议的期限也大致相同。此外，为了确保每月付款的连续性，银行要求租户签署一份难以退出的协议。基于此协议，租赁融资协议必须具有锁定期，在此期间租户不能搬离该物业。实际上，银行提供的资金仅限于锁定期间的范围。
财产的双重用途
租赁融资折扣允许业主更有效地利用其财产。这是因为业主可以在资本价值的基础上借款。同时，他们还可以以该财产产生的现金流作为担保借款。因此，租赁融资折扣提供了不动产中不存在的流动性。
常见用户
以下借款人经常使用租赁融资折扣来满足其财务需求。
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开发商：商业购物区和工业综合体的开发商经常求助于租赁融资折扣。由于建筑商以成本价开发物业，但根据市场价值折算租金，他们几乎可以收回整个项目的投资。建筑商因此可以回收资金，同时仍然拥有物业的所有权！
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房地产投资信托基金（REITs）：商业建筑和购物中心的租金远高于普通住宅租金。因此，房地产投资信托基金（REITs）对这类物业感兴趣。一旦他们收购这些物业并对其租赁进行贴现，他们可以利用所得资金通过投资类似物业来放大回报。
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高净值投资者：普通人无法负担通常涉及租赁协议的物业类型。而且，他们没有找到企业租户和签署带有锁定期的长期租赁所需的资源。然而，这可以由高净值个人完成。他们利用租赁融资折扣贷款来杠杆化其投资。
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